Cálculo de la pensión:
(Artículo publicado en 2017, actualizado en junio 2026)
¿Cómo se calcula la pensión de jubilación?
El cálculo de la pensión pública depende principalmente de la edad a la que nos jubilemos, nuestras bases de cotización y los años que hayamos cotizado.
Podemos resumirlo en los siguientes pasos:
PASO PREVIO: conocer nuestra edad ordinaria de jubilación
Lo primero es saber a qué edad podemos jubilarnos.
Con la normativa vigente, la edad ordinaria puede ser:
65 años, si hemos cotizado 38 años y 6 meses o más.
67 años, si no alcanzamos ese período de cotización.
PASO 1: calcular la base reguladora
La base reguladora se calcula a partir de las bases por las que hemos cotizado a la Seguridad Social.
Actualmente existe un período de transición hacia un nuevo sistema de cálculo que amplía el período analizado y permite excluir algunas de las bases de cotización más bajas.
La base reguladora será el punto de partida para determinar nuestra futura pensión.
PASO 2: calcular qué porcentaje de la base reguladora nos corresponde
No todos los trabajadores cobran el 100 % de su base reguladora.
El porcentaje depende de los años que hayamos cotizado durante nuestra vida laboral.
Con carácter general, con 15 años cotizados se obtiene el 50 % de la base reguladora, y el porcentaje aumenta progresivamente hasta alcanzar el 100 %.
Es importante no confundir los años necesarios para cobrar el 100 % de la base reguladora con los años necesarios para poder jubilarse a los 65 años.
PASO 3: ¿nos jubilamos antes o después?
La edad a la que finalmente decidamos jubilarnos también puede modificar nuestra pensión.
Si accedemos a una jubilación anticipada, se aplicarán coeficientes reductores que dependerán, entre otros factores, de cuánto adelantemos la jubilación y de nuestra carrera de cotización.
Por el contrario, si retrasamos nuestra jubilación más allá de la edad ordinaria, podemos acceder a los incentivos de la jubilación demorada.
PASO 4: comprobar los límites de la pensión
Una vez realizados los cálculos anteriores tendremos una estimación de nuestra pensión.
Pero debemos tener en cuenta que existe una pensión máxima y también determinadas cuantías mínimas, que dependerán de la normativa y de las circunstancias personales aplicables en cada momento.
¿Y qué ocurre con el factor de sostenibilidad y el MEI?
El antiguo factor de sostenibilidad finalmente no se aplicó en los términos inicialmente previstos.
En su lugar se introdujo el Mecanismo de Equidad Intergeneracional (MEI), una cotización adicional destinada a reforzar el sistema público de pensiones.
Es importante entender que el MEI afecta a nuestras cotizaciones y a nuestro sueldo neto, pero no incrementa directamente la pensión que cobraremos.
¿Cómo se actualiza la pensión una vez jubilado?
Una vez comenzamos a cobrar nuestra pensión, esta se revaloriza conforme al mecanismo establecido legalmente, actualmente vinculado a la evolución del IPC.
Por tanto, para planificar correctamente nuestra jubilación no debemos analizar únicamente cuánto cobraremos el primer año, sino también cómo pueden evolucionar nuestros ingresos y nuestro coste de vida durante toda la jubilación.
Preparar la jubilación
Conocer una estimación de nuestra futura pensión pública es solamente el primer paso de la planificación de la jubilación.
Después tendremos que calcular cuánto dinero queremos tener disponible cada mes y comparar esa cantidad con la pensión que previsiblemente cobraremos.
A partir de ahí podremos determinar qué complemento tendremos que obtener de nuestros ahorros e inversiones y qué patrimonio necesitamos acumular para conseguirlo.
También tendremos que analizar otras posibles fuentes de ingresos, como alquileres, inversiones, planes de pensiones u otros activos.
Cuanto antes hagamos este cálculo, más tiempo tendremos para poner en marcha una estrategia de ahorro e inversión adecuada a nuestros objetivos.
Jubilación según tu año de nacimiento
La edad a la que podrás jubilarte y el año en el que podrás hacerlo dependerán de tu fecha de nacimiento y de los años que hayas cotizado.
A continuación puedes consultar según tu año de nacimiento, a qué edad te puedes jubilar, en qué años será, cómo se va a calcular tu pensión y los factores que se van a tener en cuenta para «reducir» la base reguladora de tu pensión.
